金融，到农村去

文 ✎ 郭娟

编辑 ✎ 刘建强

新土改机遇

4月8日， “农分期”宣布完成数亿元C轮融资：由执一资本领投，BAI（贝塔斯曼亚洲投资基金）、涌铧投资、顺为资本、源码资本、真格基金、InnoVen Capital等跟投。

这是一家提供农业服务的公司，创始人周建。7岁那年，周建第一次下地干活，这位苏北农家子弟大概没想到，多年后自己的创业仍与农业相关，并且会做到这么大的规模。

约在2013年，周建开始探索互联网创业机会，“2013年是个时间节点，城市里的互联网、游戏、电商格局已定，只有农业的空间比较大。”2018年3月28日，周建向创业家&i黑马回忆。

2013年，中国农村还有一件大事发生，即土地流转制度变革：土地经营权由之前的“家庭联产承包责任制”变为可以转租、转包等。

正在寻找创业方向的周建由此看到了一个巨大的市场。从他的个人经验来说，农村劳动力不断往城市转移，家乡的土地荒置；土地流转制度的推行，意味着耕种从分散到集中，必然会使生产效率、生产方式、农业技术、农资需求等产生连锁反应。

“一个种植大户，承包300亩地，需要租金约20万元。他交完这笔钱后，所剩无几，此时投入生产的资金缺口就是一个刚需。”周建的农分期，一开始便以农业种植大户的金融需求为切入点。

两年后的2015年，周建探索过的“农村创业机会”，成了小米CEO雷军口里“未来十年最核心的投资机会”，“农村和城市相差10到20年，填满这个鸿沟将会产生一批百亿元市值的企业。”

从A轮起，雷军的顺为资本就在投资农分期，一直跟投到目前的C轮。

“参与农分期投资主要看两点：首先是农业金融这个领域处于起步阶段，国家的一些政策导向也对农村人口、种植环节有一定的扶持；其次是农分期这个团队是一群‘贴着地皮跑’的人，他们会有专业的人员到全国各地的村、镇上了解最前沿的信息。”源码资本投资部副总裁孙彤这样总结。

贴着地皮跑

孙彤所说的“贴着地皮跑”的人，在周建那里叫 “客户经理”，目前接近800人，扎根在河北、山东、江苏、安徽、湖北、河南、江西七个省的农村。

一个客户经理管一到两个镇，常驻农村。返乡大学生是这个职位的第一人选，“村里娃”容易获取信任，主要业务是与农户打交道——一来接受农户在种植过程中的技术咨询，二是这个群体有点类似“底层数据搜集员”：一个客户经理配备一个Pad，走访农户，从基本情况到庄稼的长势进行数据化输入。

年龄、性别、家庭收入这些基本情况输入时比较容易，但庄稼长势该如何量化？周建介绍，客户经理在现场做判断，录入系统时有选项：好、良好、一般、不好，等等，同时，上传作物的照片或视频。

判断农户的基本情况可以看他是否有不良嗜好、家庭成员，以及村里人的评价等：“四十岁上下，有孩子在念书的这种人家庭应该比较稳定；夫妻双方一方留守，一方在外打工，这种家庭不是太稳定，风险较大……”周建如数家珍。

金融的要害是风控，风控与征信密切相关，而一个农民信用情况如何，央行的征信系统里可能是空白，在阿里和腾讯的数据里，也不一定有全面反映。农分期的办法是通过客户经理的走访，补足这些数据。

那么，在农村，这样去搜集数据农民不会反感吗？ “你去医院看病，医生问你哪里痛，你为了保护‘隐私’啥都不说，医生怎么作诊断？”农信互联的CEO薛素文反问。农信互联是一家猪联网创业公司，在它的体系里，有一个500余人的兽医团队扎根农村，帮养殖户在饲养过程中解答疑问，也是一群“贴着地皮跑”的人。

与农分期的周建不同，薛素文此前是大北农的首席财务官、集团副总裁——这家2010年挂牌深交所的农业高科技企业在2015年遇到互联网转型难题，薛素文带着一支团队开始尝试。

猪饲料一直是大北农营收的中流砥柱。大北农财报显示，2017年饲料产品营收163.98亿元，实现10.87%的增长，占总营收的87.49%。公司饲料总销售量为443.93万吨，同比增长11.04%，其中，猪饲料销售量为369.17万吨，同比增长12.39%。

大北农的互联网转型从猪产业切入很自然，在将猪养殖过程数据化、用户在线化的尝试中，大北农有一个意外的发现，这套系统不仅通过移动互联网的方式“拉近与客户的距离”，而且数据化的运营提升了养殖户的生产效率。意识到这个价值后，2016年，农信互联从大北农独立，薛素文任CEO。

农分期的数据采集依靠人工。“农民除了玩玩手机，大部分连记账的习惯都没有。”周建告诉创业家&i黑马。农信互联则是在猪身上佩戴“耳标”，将猪的吃喝拉撒睡数据实时上传。一个耳标的成本在2~3元人民币。今天哪些猪营养没跟上，哪些猪生病了，哪些猪该受孕了，这些信息在规模化养殖中特别重要，“一旦错过受孕机会，需要等待或者被淘汰，这些都是成本损耗。”薛素文向创业家&i黑马解释。

殊途同归

目前，农信互联服务的养殖户，规模都在500头猪以上，农分期的服务对象也主打“300亩以上的种植户”，规模化产生的农资需求批量化、生产过程技术化、运营数据化等，都让金融服务成为一种如影随形的“标配”。

农分期早期介入农村市场的金融服务时，打算与传统金融机构一样，靠吃利差赢利，但很快，这种方式被证明行不通。“银行给我们的资金经过整合后成本在8个点，放出给农户要12~14个点才有利润。”周建说，“意识到农民不认高利息后，我们转变了方式，低息、甚至无息都可以给农民放贷。”

周建所说的“转变”是把金融当工具，切入到产业交易，用产业交易的利润弥补放贷环节的零利息。“辅料采集上，别的企业可能是2000元一吨，我们从厂家处能压到1700元，因为我们有足够多的量。”规模化采集让农分期在农机、化肥、农药、种子等环节有了利润空间。

农户需要购买种子，但是对种子的选择非常谨慎，尤其是规模化生产的大户。现在与农分期合作的种子企业为隆平高科，全球十大种业公司之一。“大户认品牌。”周建说。

农分期的客户经理不定期地到访服务农户，会及时发现他们的需求，像什么阶段需要追肥，什么阶段必须除虫，在干旱时选用什么种子，雨水大时什么种子比较合适——在农产品的生产周期中，农资采购贯穿始终，金融服务也有机可乘。

与农分期类似，农信互联也通过实时监控数据向农户提示追加饲料等信息——由于大北农本身就是生产饲料、售卖猪苗的企业，这种组合与农分期有殊途同归的效应：前者是饲料企业孵化出的科技企业，后者则是从科技着手，深入到产业链中。二者都是通过技术手段改造行业获得价值，周建认为他解决了种植业的全程信息化问题，而薛素文则将猪联网的模式总结为在线与SAAS服务的综合。

生态金融

“从技术角度来看，金融这几年迅速演化，第一种形态叫互联网金融，第二种形态叫科技金融，第三种形态叫生态金融。”中关村大数据联盟秘书长赵国栋对创业家&i黑马说。在他看来，农信互联这样的企业做的更像生态金融，也更有意义，“BAT存在的价值只是创造了消费端的需求，没有一家解决了劳动生产效率的问题，没有让农业增产，也没有让工业增产。”

生态金融被赵国栋描述为，“金融要像水一样，在生态里流转，完全服务于生态和产业” 。 “未来的趋势是，每一个行业里，生产、流通、交易、消费垂直地融合，形成一个新的生态，从生产端开始推进互联网。”

薛素文和周建都认为他们在切一个巨大的市场。“中国人平均每人一年吃半头猪，加起来需求量在一年7亿头。一头猪按照1500元的单价来算，这个市场有1万多亿，饲料加进来有3万亿……”薛素文向创业家&i黑马分析。

2013年，周建创业时，农村土地流转率为百分之二十几，到了2018年，已经超过40%，农业规模化种植成为大势所趋。在这个产业里，各个环节都有需求，“化肥6千亿，农药2千亿，种子1千多亿，这些加起来就有1万亿，土地租金有5万亿，还有一些技术投入无法量化……”周建说。

尽管种植有这么大的市场，但也有人不看好农业金融的创业，比如贷帮CEO尹飞。“金融与实业是皮与毛的关系，只有实业健康，依附其上的金融才会成长。”接受采访当天，尹飞回答广东农村农业产业链金融研究院的咨询，建议未来要多关注粮食进口，进口粮食在未来高速增长，国内粮食基本上没什么增长空间。中国农业最大的问题是，绝大多数农产品与国外相比，既无价格优势，也没有竞争优势。“如果以农业产业链相关的金融为主营业务，获得高速发展的可能性不大。”尹飞说。

* 本文系创业家&i黑马原创，作者，郭娟，编辑，刘建强。如需转载请添加微信（15801105017）。本账号系网易新闻·网易号“各有态度”签约账号。