资金快速涌入，痘病毒概念股飙涨！机构：我先走一步

受猴痘疫情持续发酵影响，今日痘病毒防治概念股飙涨，之江生物20CM涨停，圣湘生物、西点药业、百克生物等相关概念股涨幅也超10%。

不过，从上述标的盘后龙虎榜数据来看，参与博弈的多数是游资，部分机构则趁大涨撤退。

痘病毒防治概念股中，百克生物机构关注度相对较高，截至一季度末，共有6只基金合计重仓持有306.73万股，其中百亿级基金经理傅友兴管理的广发稳健回报持有78.35万股。百克生物4月28日、29日的调研，也吸引了近百家机构参与。

百克生物今日大涨13.74%，部分机构或已趁机卖出。5月23日龙虎榜数据显示，百克生物连续3个交易日内收盘价格涨幅偏离值累计达到30%，其中前五大卖出席位中有两个机构专用席位，同时Wind数据显示，中金上海分公司也是机构席位。

和百克生物相比，圣湘生物的机构关注度并不高，截至一季度末，只有一只ETF重仓持有。但其今日龙虎榜数据上同样出现了机构的身影，一家机构净卖出1083万元，同时，中金上海分公司也出现在卖出席位中。不过，沪股通专用席位则净买入3380万元。

类似的还有，西点药业今日大涨14.32%，龙虎榜数据显示，一机构席位买入661.2万元，卖出497万元，净买入164.2万元。

相关板块的投资机会能否持续？恒越医疗健康精选基金经理崔宁表示，猴痘病毒为DNA病毒，已有此次传染病毒的全基因组测序，对比历史毒株有52个突变，猴痘病毒之前主要在中非、西非传播，此次在欧洲等非流行国家传播，其传播能力是否变化有待持续验证。

崔宁进一步分析称，检测方面，猴痘检测标准为PCR检测，但是样本为皮损标本。预防方面，猴痘与天花之间存在交叉免疫，天花疫苗对猴痘有保护作用。FDA于2019年Bavarian Nordic 的天花疫苗JYNNEOS用于预防猴痘，也是全球唯一批准的猴痘疫苗。目前欧洲尚未启动对疫苗的注射，疫情尚未到需要免疫接种。治疗方面，猴痘目前治疗药物主要是抗病毒治疗，Tecovirimat(特考韦瑞)是首款获批治疗天花的新药，其他抗DNA病毒药物阿昔洛韦、伐昔洛韦、阿糖腺苷等也具备潜在治疗价值。

“我们密切关注猴痘病毒的感染与传播情况官方数据，并适当挖掘猴痘病毒防治产业链中的投资机会，涉及检测、预防、治疗等各个环节。”崔宁说。

“这一板块的投资机会目前来看不确定性非常大。”诺德基金医药研究员朱明睿的态度则颇为谨慎。

他表示，截至5月22日，世卫组织三个地区的12个非猴痘病毒流行的成员国向世卫组织报告了实验室确诊病例，以及正在调查的猴痘疑似病例。到目前为止，还没有相关的死亡报告。相关试剂公司确实因此会有少量新增的科研订单，但是目前痘病毒防治还处于早期阶段，这个疾病相比于新冠早期阶段，在传染性和致命性方面都远远弱于新冠，按照目前的趋势，该疾病大规模蔓延的可能性没有那么大。

多位受访基金经理表示，对于主题性投资机会通常不会参与，但是近期确实较为关注医药行业投资机会。值得注意的是，这一点也在最近机构调研情况中有所体现。Choice数据显示，近一个月，半导体、生物医药、医疗器械等行业的机构调研热度排名前三。

东吴基金毛可君表示，4月底以来市场快速反弹，医药与其他成长赛道相比反弹力度偏弱，但疫情波动不改医疗修复的方向，医疗服务、院内诊疗和消费医疗不仅在疫情中体现韧性，整体经营运行也在持续修复之中。国内医保控费政策预期基本趋于稳定，全球流动性变化对医药产业链影响的预期大部分也已在股价层面兑现，综合来看，医药的基本面、政策面、估值面均有望酝酿中长期筑底回升的潜力。

朱明睿则较为看好医疗服务赛道与科研服务产业链赛道。一方面，这两年因为疫情的负面影响，不少民营医疗服务公司业绩都不如前两年亮眼，但在疫情得到控制之后，被压制需求的医疗服务行业会有不错的业绩反弹。除此以外，医疗服务在未来很长时间仍将处于供不应求的状态，整个板块在业绩端还有很大的上升空间。另一方面，科研服务产业链赛道目前还处于早期的快速发展阶段，近段时间估值也回到了比较合理的区间，从目前位置来看，科研服务产业链赛道也蕴含较多投资机会。